Research Coverage

Stage bietet unabhängige Research-Abdeckung und ist der Ort, an dem Sie sich Coverage durch Baader Helvea und/oder Octavian und/oder ZKB sichern können. Stage wird von SIX in Zusammenarbeit mit Baader Helvea, Octavian und Zürcher Kantonalbank durchgeführt. Das Stage-Angebot beinhaltet:

• Überblick und Synthese der Unternehmenskennzahlen
• Bewertung und Ausblick des Unternehmens und der Segmente, in denen es tätig ist (z. B. Peer-Group-Analyse, Rating-Einschätzung, Finanzmodell mit Prognose, Bewertungsspanne des Unternehmens)
• Einschätzung (Rating) für den Kauf oder Verkauf der Aktien des Unternehmens
• Distribution des Research-Berichts durch den Dienstleister an seine Kunden

Es besteht keine vertragliche Beziehung zwischen dem börsenkotierten Unternehmen und den Research-Partnern, da SIX als Vermittler zwischen diesen Parteien auftritt. Dadurch wird die Unabhängigkeit des Research-Berichts gewährleistet.

Die Research-Berichte werden von Baader Helvea, der Zürcher Kantonalbank und Octavian erstellt. Die börsenkotierten Unternehmen können wählen, von wie vielen Research-Partnern sie abgedeckt werden wollen. Die SIX verteilt  die Research-Mandate nach dem Zufallsprinzip auf ihre drei Research-Partner. Die Research-Berichte werden mindestens zweimal pro Jahr aktualisiert (im ersten Jahr der Teilnahme am Programm nur einmal). Die Research-Berichte werden vollständig in das bestehende Produktportfolio der Partner integriert und über deren Kanäle vertrieben.

Klicken Sie hier für weitere Informationen und zum Herunterladen der Broschüre.

Alle Unternehmen, die an der SIX Swiss Exchange notiert sind.

Alle

Baader Helvea ist Teil der Baader Bank, eine der führen- den Investmentbanken im deutschsprachigen Raum. Als familiengeführte Vollbank mit ungefähr 400 Mitarbeitern in München, Frankfurt, Zürich, Stuttgart, Düsseldorf, London, New York und Los Angeles ist sie in den Geschäftsfeldern Market Making, Capital Markets, Institutional Brokerage, Asset Management Services, Banking Services und Research aktiv.
www.baaderbank.com

Octavian ist eine unabhängige, in Zürich ansässige Schweizer Finanzdienstleistungs- und Beratungsgesellschaft. Acht ehemalige Mitarbeiter der Bank am Bellevue gründeten 2017 Octavian, um das 25-jährige Erbe der Bereitstellung von fundierten und umfassenden Forschungs- sowie Brokerage-Dienstleistungen für Schweizer Aktien an eine breite, international diversifizierte Klientel von institutionellen und vermögenden Privatinvestoren fortzuführen. Unter dem Namen Octavian ist das Team kontinuierlich gewachsen und hat seine Forschungsabdeckung im Bereich Schweizer Aktien sowie seine geografische Reichweite zu führenden Anlegern im Bereich Schweizer Aktien erweitert. Die Forschungsabteilung bietet umfassende, prägnante und ideenbasierte Forschungsprodukte, die sich auf die wichtigsten Werttreiber und Finanzmodelle konzentrieren. Das Forschungsteam hat im Durchschnitt mehr als 10 Jahre relevante Berufserfahrung, ergänzt durch 2 bis 4 Jahre Erfahrung in der Branche sowie im Verkauf und Handel von Aktien. Die breite Abdeckung des Teams umfasst alle relevanten Sektoren in der Schweiz.

www.octavian.swiss

Die Zürcher Kantonalbank ist eine führende Universalbank im Wirtschaftsraum Zürich mit nationaler Verankerung und internationaler Ausstrahlung. Sie ist eine selbständige öffentlich-rechtliche Anstalt des Kantons Zürich und wird von den Ratingagenturen Standard & Poor’s, Moody’s und Fitch mit der Bestnote (AAA bzw. Aaa) eingestuft. Mit über 5000 Mitarbeitenden bietet die Zürcher Kantonalbank ihren Kunden eine umfassende Produkt- und Dienstleistungspalette.  Zu den Kerngeschäften der Bank zählen das Finanzierungsgeschäft, das Vermögensverwaltungsgeschäft, der Handel und der Kapitalmarkt sowie das Passiv-, Zahlungsverkehrs- und Kartengeschäft. Die Zürcher Kantonalbank bietet ihren Kunden und Vertriebspartnern umfassende Produkte und Dienstleistungen im Anlage- und Vorsorgebereich an. Der Konzern der Zürcher Kantonalbank ist mit der Marke Swisscanto Invest by Zürcher Kantonalbank einer der grössten Fondsanbieter der Schweiz. Bekannt ist er für seine Vorreiterrolle in nachhaltigen Anlagen, und seine Fonds werden regelmässig national und inter- national ausgezeichnet.

www.zkb.ch

• Unabhängigkeit – es besteht kein direktes Vertragsverhältnis zwischen den Unternehmen und den Research-Partnern.
• Research-Coverage von Baader Helvea, Octavian und ZKB
• Baader Helvea ist Teil der Baader Bank Gruppe, einer der führenden familiengeführten Vollservice-Investmentbanken, die Kunden in der deutschsprachigen Region betreut.
• Octavian ist eine unabhängige Schweizer Finanzdienstleistungs- und Beratungsgesellschaft mit Sitz in Zürich, die Research- und Brokerage-Dienstleistungen für Schweizer Aktien anbietet.
• Die Zürcher Kantonalbank ist eine führende Universalbank in der Greater Zurich Area mit nationalen Wurzeln und internationaler Reichweite.

• Kontaktieren Sie uns bitte für mehr Informationen

• CHF 30'000/ Jahr für Coverage von einem Research-Partner (ausgewählt nach Zufallsprinzip)
• CHF 60'000/ Jahr für Coverage von zwei Research-Partnern (ausgewählt nach Zufallsprinzip)
• CHF 90'000/Jahr für Coverage von den drei Research-Partnern.
• Mindestdauer von 2 Jahren zu Beginn des Vertrags, danach um ein Jahr verlängerbar.

Sparks-Segment – Ermässigte Jahresgebühr in den ersten zwei Jahren

• CHF 25'000/ Jahr für Coverage von einem Research-Partner (ausgewählt nach Zufallsprinzip)
• CHF 50'000/ Jahr für Coverage von zwei Research-Partnern (ausgewählt nach Zufallsprinzip)
• CHF 75'000/Jahr für Coverage von den drei Research-Partnern.
• Die ermässigte Jahresgebühr ist ab dem Datum anwendbar, an dem das Unternehmen im Sparks-Segment notiert ist, oder ab dem Datum, an dem der Stage-Vertrag für ein im Sparks-Segment notiertes Unternehmen unterschrieben wird. Nach 2 Jahren gilt die Standard-Jahresgebühr.

Präsentation des Unternehmens in einem Feature Research-Artikel im Rahmen unseres täglich erscheinenden  "WegWeiser", der an hunderte von Kunden und Dutzende von Finanzjournalisten versendet wird.

• Überblick und Synthese der wichtigsten Unternehmenskennzahlen
• Bewertung und Ausblick des Unternehmens und der Segmente, in denen es tätig ist (z. B. Finanzmodell mit Prognose, Bewertungsspanne des Unternehmens)
• Qualitative Einschätzung über die Attraktivität des Geschäftsmodells
• Distribution des Research-Berichts durch den Dienstleister an seine Kunden (z. B. über Newsletter, E-Mail, Investorenpräsentationen, mobile App)
• Möglichkeit das Research für die Öffentlichkeit auf Websites und/oder über Vertriebskanäle von Drittanbietern frei zugänglich zu machen (z. B. in Newslettern, Zeitschriften, mobilen Apps, sozialen Medien)
• Zugang zu den Analysten, um die Bewertung, den Ausblick und die Schlussfolgerungen zu vertiefen

Ein Feature Research-Bericht im Rahmen des täglich erscheinenden  "WegWeiser" ist etwa 4-6 Seiten lang (~ 1000-1500 Wörter, einschliesslich Bildern, Tabellen und Grafiken). Zusätzliche "WegWeiser"-Kommentare werden jeweils nach den Ergebnissen und anderen wichtigen Unternehmensnachrichten, wie z. B. Übernahmen, aktualisiert/veröffentlicht.

Neben der Erstellung von Research gibt die Helvetische Bank auch ihre fundierten Erfahrungen persönlich an KMU-Emittenten weiter. Die Helvetische Bank bietet z.B. eine detaillierte Zweitmeinung zu den Stärken und Schwächen der Unternehmenspräsentation/Kommunikation gegenüber Investoren an (erfordert einen Abdeckungs-Zeitraum von mindestens vier Monaten). Die Helvetische Bank bietet auch interne Testläufe für Investorenpräsentationen an (Helvetische Bank Research und andere Investment-Professionals der HB), inklusive konstruktivem Feedback. 

Weitere (in diesem Angebot nicht enthaltene) Dienstleistungen der Helvetischen Bank sind die Organisation von externen Testläufen mit Investoren zur Verbesserung der Kapitalmarktpräsenz und zum Einholen von Feedback (sog. "Early-Look-Meetings") vor der Aufnahme von zusätzlichem Eigenkapital/Anleihen auf öffentlichen Märkten.

Schnellwachsende KMUs, etablierte KMUs

Alle ausser Biotech; spezialisiert auf Industrietitel

Die Helvetische Bank AG ist eine führende Schweizer Privat- und Investmentbank mit Fokus auf die Beratung von KMU bei Kapitalmarkttransaktionen an der Schweizer Börse. Seit ihrer Gründung im Jahr 2011 hat sich die Helvetische Bank erfolgreich als Alternative zu grösseren Investmentbanken etabliert, indem sie Transaktionen nach den Bedürfnissen von KMU-Unternehmen strukturiert und nicht standardisierte Investorenkategorien anspricht. Die Kapitalmarktexperten aus den Bereichen Corporate Finance, Research und Active Advisory verfügen über eine durchschnittliche Erfahrung von mehr als 20 Jahren. Gleichzeitig ist Helvetische Bank als kleiner und agiler Herausforderer bestrebt, die Prozesse für Kunden schlank zu halten, um mit den Ressourcen der Kunden während einer Transaktion schonend umzugehen. www.helvetischebank.ch

Schweizer Investmentbank mit Schwerpunkt auf Beratung von KMUs bei Kapitalmarkttransaktionen an der Schweizer Börse. Alternative zu grösseren Investmentbanken durch Strukturierung von Transaktionen nach den Bedürfnissen von KMUs und durch Abdeckung von nicht standardisierten Investorenkategorien.

• Research-Team mit jahrzehntelanger Erfahrung in verschiedenen Sektoren im Schweizer Kapitalmarkt
• Fundierte Kenntnisse bezüglich Unternehmens- und Investorenkommunikation, gewonnen aus tausenden von Kundengesprächen mit institutionellen Investoren in Europa, Grossbritannien und den USA über einen langen Zeitraum
• Tägliche Research-Publikation des "WegWeiser", an alle Kunden und ausgewählte Finanzjournalisten
• Starkes Netzwerk zu Nicht-Standard-Investorenkategorien wie Family Offices, (U)HNWI und unabhängige Vermögensverwalter
• Marktführer bei an der SIX kotierten CHF-Anleihetransaktionen mit einem Nominalwert von <CHF 100 Mio.
• Helvetische Bank ist seit 2011 erfolgreich auf dem Schweizer Kapitalmarkt tätig

• Regelmässige Research Coverage einer grosse Anzahl von Schweizer Small- und Mid-Caps an der SIX Swiss Exchange über unseren täglichen "WegWeiser" und von einigen privaten Unternehmen (Schweiz und Deutschland), bei denen wir Anleihen emittiert haben
• Extensives Research Coverage (15-40 Seiten) für Debütanleihen an der SIX Swiss Exchange, auch für private Unternehmen in der Schweiz und in Deutschland (nicht in der Standardpauschale enthalten)
• Regelmässig durch das Research kommentierte Small- und Mid-Caps Unternehmen inkludieren: Schweiz; ALSO, Arbonia, Artum (private Gesellschaft), Ascom, Autoneum, Bauwerk Group (private Gesellschaft), Belimo, Bobst, Bossard, Burkhalter, Bystronic, Cembra Money Bank, Comet, CPH, Crealogix, Interroll, Feintool, Flughafen Zürich, HBM Healthcare, Inficon, Landis+Gyr, Logitech, mobilezone, Poenina, Pierer Mobility, Schaffner, Schweiter, Sensirion, Swissquote, VAT Group, V-Zug, Zehnder Group - Deutschland: va-Q-tec (öffentliches Unternehmen), Schön Klinik (privates Unternehmen)
• Beispiele des Research-Publikationen können jederzeit angefragt werden (siehe Kontaktinformationen)

• CHF 6'000 /Jahr im ersten Jahr (Pauschalgebühr); CHF 4'000 /Jahr danach
• Mindestvertragsdauer: Ein Jahr

• Remo Rosenau, Head of Research,
  rro@hbagz.ch, +41 44 204 57 30
• Manuel Peter, Research-Analyst,
  mpe@hbagz.ch, +41 204 57 31